El 20 de febrero de 2026, la empresa Anthropic (que hace la inteligencia artificial llamada Claude) sacó una nueva herramienta: Claude Code Security. Esta herramienta revisa el código (el programa que escriben los programadores para hacer aplicaciones, páginas web, etc.) y encuentra errores de seguridad que pueden permitir que hackers entren al sistema.
La herramienta funcionaría así:
1) Lee el código de programación de un proyecto.
2) Encuentra problemas de seguridad (muchos de estos errores son tan complicados que las herramientas normales que usan las empresas de ciberseguridad hoy no los ven.
3) Propone cómo arreglar esos errores y ofrece el código listo para poner, aunque una persona debe revisarlo y aprobarlo antes de usarlo.
Claude hace el trabajo de un experto en seguridad de software, más rápido barato y eficiente que un humano. Esto provocó un fuerte impacto en las empresas de ciberseguridad, ya que amenazan sus programas por los que cobran grandes cantidades al año a bancos, empresas, gobiernos, etc. Esto tuvo un importante impacto en empresas de ciberseguridad que venden herramientas especializadas en revisar código en busca de vulnerabilidades (como JFrog, que ha caído más de un 50% desde sus máximos del pasado diciembre. El pánico no ha discriminado y se extendió a todo el sector (CrowdStrike, Cloudflare, Zscaler, Okta).
¿Ha llegado el final de estas empresas? No necesariamente y desde luego no para todas.
Claude todavía es nueva y por ahora solo disponible para pruebas limitadas. No protege en tiempo real contra ataques activos, ni reemplaza firewalls o antivirus. Además, siempre necesita que un humano revise y apruebe los posibles fallos que se produzcan o las correcciones que propone. Claude tiene, por tanto, un enfoque preventivo, no reactivo frente a amenazas reales, tráfico real en la web o escaneo de archivos en ejecución, por lo que no cubre las capas de protección que necesitan las empresas (firewalls, antivirus, monitoreo en tiempo real).
¿Podría evolucionar o instalarse de alguna forma para cubrir estas carencias? En su estado actual no. Es una herramienta de escaneo de código, no un producto instalable como plataforma de seguridad. Anthropic la describe explícitamente como un multiplicador de fuerza para equipos de seguridad, no como un reemplazo de las soluciones existentes. Incluso si en el futuro Anthropic expande Claude hacia más capacidades para automatizar más, seguiría siendo una IA generativa en la nube, no un sistema de defensa que se instala y funciona las 24 horas con respuestas rápidas. Claude Code Security es excelente para mejorar la seguridad en el código antes de que se despliegue, pero no protege contra ataques en curso ni reemplaza las herramientas de ciberseguridad operativa. La demanda de plataformas integradas y monitoreo en tiempo real sigue intacta, y eso es precisamente lo que mantiene fuerte al sector de ciberseguridad a pesar de herramientas como esta. No existe una IA barata que lo resuelva todo porque las empresas líderes en ciberseguridad (como CrowdStrike con su plataforma Falcon) poseen datos propios masivos (telemetría de millones de dispositivos y ataques reales en tiempo real). Estos datos son un importante foso defensivo ya que una IA genérica no tiene ni debería tener acceso a esa información histórica, ni puede integrarse tan profundamente en los dispositivos, como lo hacen las plataformas consolidadas. Además, cambiar de proveedor de seguridad es caro y complicado, sobre todo en empresas grandes. En ciberseguridad la IA intensifica la necesidad de soluciones avanzadas y favorece a las empresas que tienen un gran tamaño e ingentes cantidades de datos de clientes.
Siendo esto así, exponemos 3 compañías que serían potenciales ganadoras o que ganarían integrando o aprovechando modelos como Claude para mejorar sus productos.
1) CrowdStrike (Ticker: CRWD) (Mercado: Nasdaq) (capitalización: 88,3 B)
La más mencionada como beneficiada a largo plazo.
Líder en detección y respuesta en dispositivos finales (computadoras, servidores, móviles, etc.), con su plataforma llamada Falcon. Esta plataforma ya usa inteligencia artificial y aprendizaje automático propio, gracias a que recibe mucha telemetría, es decir, cantidades enormes de datos en tiempo real de miles de clientes activos. El CEO George Kurtz ha respondido recientemente al miedo generado por Claude, ya que le preguntó directamente a Claude si podía reemplazar a CrowdStrike o a Falcon. La propia Claude contestó que no, explicando que no puede construir un reemplazo completo, porque Falcon es una plataforma enorme hecha por miles de ingenieros durante más de 10 años, con monitoreo en tiempo real a nivel profundo y mucha inteligencia sobre amenazas. Claude explicó que su herramienta nueva compite más con otras de análisis estático, no con plataformas como Falcon que actúan en ejecución.
A nivel técnico presenta una sólida tendencia alcista desde su salida a bolsa en 2019, con soporte clave en 295 dólares, mínimos de abril 2025 y paso de la directriz alcista principal. Todas las valoraciones se sitúan por encima de los niveles actuales.
2) Palo Alto Networks (Ticker: PANW) (Mercado: Nasdaq) (capitalización: 118 B)
Una de las líderes en ciberseguridad con una plataforma muy completa que integra redes, nube, dispositivos finales y acceso seguro. Usa su IA propia (Precision AI) para detectar amenazas de forma proactiva gracias a los datos masivos de sus clientes globales. Su director ejecutivo, Nikesh Arora, minimizó el miedo por Claude Code Security recientemente, expresando que la IA no es una amenaza, sino un impulso positivo que aumenta la necesidad de plataformas rápidas y unificadas. Palo Alto colabora con Nvidia y otras importantes empresas para aplicar la IA en la seguridad de sistemas industriales. Por su enfoque amplio y su estrategia de integración, está bien posicionada para absorber herramientas como Claude en partes específicas, capturando más gasto en seguridad impulsada por IA.
A nivel técnico presenta una franja de soporte clave entre 130 y 142 dólares, mínimos de importantes caídas desde febrero de 2024. La pérdida de esta referencia estropearía su momentum de medio plazo, que presenta en niveles de 66 dólares su soporte tendencial clave. Las estimaciones de cara a 2026-2028 son crecientes en sus principales magnitudes, con precios objetivo un 45% por encima de los niveles actuales.
3) Zscaler (Ticker: ZS) (Mercado: Nasdaq) (capitalización: 22,8 B)
Es una empresa líder en seguridad en la nube y en el modelo de confianza cero (zero trust), que significa que no confía en nadie por defecto y verifica todo. Su plataforma principal, Zscaler Zero Trust Exchange, protege el acceso a internet, aplicaciones y datos sin usar redes tradicionales ni VPNs antiguas, revisando todo el tráfico en tiempo real. Jay Chaudhry, fundador y director ejecutivo, ha dicho que la inteligencia artificial es muy poderosa pero también peligrosa, y que hay que defenderse usando IA propia: "luchar contra la IA con IA". Hace un mes lanzaron la Zscaler AI Security Suite, que analiza riesgos en el uso de IA, descubre aplicaciones de IA ocultas y aplica reglas de confianza cero a ellas, vigilando el tráfico en vivo, evitando fugas de datos y controlando accesos a modelos de IA. Cuenta con una red muy amplia de centros de datos en todo el mundo. Gracias a su enfoque pionero en confianza cero y a su rápida adaptación a amenazas de IA, Zscaler está bien preparada para integrar o mejorar con herramientas como Claude, capturando más clientes que necesitan protegerse contra riesgos de IA.
A nivel técnico, acumula una caída del 57% desde los máximos del pasado mes de octubre, presentando una importante franja de soportes de medio/largo plazo entre 85-110 dólares. Llama poderosamente la atención que la valoración más baja de los 49 analistas que cubren la compañía se sitúa un 50% por encima de los niveles actuales (+107% consenso de analistas).
En resumen, el sector de ciberseguridad sigue siendo uno de los más atractivos de la tecnología para los próximos años, a pesar de las fuertes caídas recientes provocadas por el miedo a la IA (Claude). La demanda continúa siendo obligatoria, ya que los ciberataques aumentan en número y sofisticación —muchos potenciados precisamente por la IA—, lo que genera una necesidad creciente de protección. Herramientas como Claude no reemplazan las plataformas maduras: no ofrecen protección en tiempo real, no sustituyen cortafuegos, antivirus ni monitoreo continuo las 24 horas. Las empresas con ventajas competitivas sólidas (datos masivos de amenazas reales, integración completa de dispositivos finales, red, nube e identidad) salen fortalecidas y capturan mayor cuota de mercado. CrowdStrike (CRWD) y Palo Alto Networks (PANW) son, con diferencia, las más mencionadas por analistas y expertos como las ganadoras claras en este entorno.
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Eduardo Faus Ipiña
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